美對(duì)華發(fā)起301調(diào)查：對(duì)中國船企整體影響有限

美國時(shí)間4月17日，美國貿(mào)易代表辦公室(USTR)官網(wǎng)發(fā)布消息，啟動(dòng)針對(duì)中國海事、物流和造船業(yè)的301調(diào)查。

據(jù)新華社，商務(wù)部新聞發(fā)言人就美對(duì)華發(fā)起301調(diào)查發(fā)表談話指出，美方申請(qǐng)書中充斥大量不實(shí)指責(zé)，將正常貿(mào)易投資活動(dòng)曲解為損害美國家安全和企業(yè)利益，將自身產(chǎn)業(yè)問題歸咎于中國，既缺乏事實(shí)依據(jù)，也有悖經(jīng)濟(jì)常識(shí)。美多份研究報(bào)告顯示，美造船業(yè)因過度保護(hù)在多年前就已失去競(jìng)爭優(yōu)勢(shì)。美方為本國產(chǎn)業(yè)提供數(shù)以千億計(jì)美元的歧視性補(bǔ)貼，卻指責(zé)中方采取所謂“非市場(chǎng)做法”。事實(shí)上，中國產(chǎn)業(yè)的發(fā)展是企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新和積極參與市場(chǎng)競(jìng)爭的結(jié)果，美方指責(zé)根本站不住腳。

那么，美方宣稱啟動(dòng)301調(diào)查與計(jì)劃提高對(duì)華產(chǎn)品關(guān)稅，將對(duì)中國的鋼鋁貿(mào)易、物流及造船業(yè)帶來怎樣的影響?

海通期貨投資咨詢部航運(yùn)組負(fù)責(zé)人雷悅向《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者表示，美國啟動(dòng)301調(diào)查對(duì)中國船企的整體影響十分有限，若后續(xù)措施涉及征收港口費(fèi)及關(guān)稅，可能會(huì)增加部分貨物的運(yùn)輸成本。

4月18日，《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者以投資者身份致電中國船舶(600150.SH，股價(jià)39.1元，市值1748.72億元)，對(duì)方表示：“我們正在作進(jìn)一步的了解。”在被問及接單的優(yōu)勢(shì)船型有哪些時(shí)，對(duì)方表示，如散貨船、集裝箱船、汽車滾裝船等每種船型都有，手持訂單交付已排至2027年底，部分至2028年。

克拉克森數(shù)據(jù)顯示，截至2024年4月，中國船廠手持訂單量為16340萬載重噸，占全球總量的58%。手持訂單中，37%是散貨船，25%是油輪船，24%是集裝箱船，6%是氣體船。目前中國造船廠接單量基本排滿，多數(shù)產(chǎn)能被集裝箱船和LNG船占滿。根據(jù)工信部的數(shù)據(jù)，2023年中國造船業(yè)綠色轉(zhuǎn)型提速，LNG、甲醇動(dòng)力綠色船舶訂單快速增長，新接綠色動(dòng)力船舶訂單國際份額達(dá)到57%。

“美國啟動(dòng)301調(diào)查對(duì)中國船企的整體影響十分有限。”雷悅分析稱，在美國《瓊斯法案》背景下，美國建造船舶主要經(jīng)營本土業(yè)務(wù)，且造價(jià)和人工成本高昂、建造周期長，當(dāng)前美國船廠在全球新造船市場(chǎng)的份額僅為0.1%。

雷悅進(jìn)一步表示，中國船廠則得益于建造成本、技術(shù)和規(guī)模等優(yōu)勢(shì)，和韓國共列全球兩大造船大國。從業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)來看，美國船東更多會(huì)選擇韓國造船廠進(jìn)行船舶建造，以總噸計(jì)，美國船東占30%。中國船廠更多承接歐洲船東的訂單，以總噸計(jì)，美國船東占比僅為1%，因此影響十分有限。

若應(yīng)工會(huì)訴求，對(duì)中國制造船舶征收港口費(fèi)，又會(huì)如何?雷悅表示，短期影響可能會(huì)帶來額外運(yùn)輸成本并且船東可能會(huì)向貨物進(jìn)行轉(zhuǎn)嫁。以集裝箱船板塊為例，主要的傳導(dǎo)邏輯是，在從事中—美航線運(yùn)輸?shù)募b箱船中，由中國船廠建造的船舶，在掛靠美西/美東港口時(shí)，會(huì)被額外征收港口費(fèi)用，但船公司可能會(huì)將該筆成本進(jìn)行轉(zhuǎn)嫁。